Главная Форекс прогноз на сегодня Цена золота вернулась к уровню 1500 долларов за унцию

Форекс прогноз на сегодня

26.12.2019

Цена золота вернулась к уровню 1500 долларов за унцию

Обзор торгов на рынке Форекс от Олега Белова (olegl@maximarkets.info)

Дневной прогноз рынка публикуется на сайте с понедельника по пятницу, до 11 утра по Московскому времени! Откройте реальный счет в MaxiMarkets и смотрите на Первом онлайн-ТВ для трейдеров ежедневные прогнозы в реальном времени!

Заработать на этом прогнозе

Здравствуйте!

Сегодня четверг 26 декабря. Мы представляем Вам ежедневный обзор и прогноз рынка от “MaxiMarkets”.

Установить нашу аналитику на свой сайт

Главные новости:

Уровень дефолтов в Китае вырос до рекордных отметок

Фондовые рынки активно растут на позитивных ожиданиях касательно восстановления глобальной экономики, а значит, в условиях паузы ФРС по ДКП и успешного (вроде как) заключения первой фазы сделки между КНР и США, инвесторы будут гораздо внимательней следить за макроданными: ВВП, инфляция, промышленность и PMI. Разумеется, цены на рисковые активы растут сумасшедшими темпами, главным образом, благодаря регулярным денежным вливаниям ФРС и ЕЦБ, но врядли ралли может продолжаться бесконечно или, по крайней мере, без ощутимых коррекций по ходу движения.

Будущее глобальной экономики зависит от способности КНР поддерживать текущие темпы развития. Bloomberg опросил 13 крупнейших экспертов по Китаю, экономистов и глав управляющих компаний, и подавляющее большинств из них ждет дальнейшего замедления. Ожидается, что темпы роста ВВП будут снижаться каждый год до тех пор пока они не достигнут 3%, и чем дольше будет длиться этот процесс, тем сложнее стране будет справляться со своими долговыми обязательствами.

Действительно, “медведи” уже давно предсказывают крах экономики Китая, указывая на раздутый кредитный рынок. Тем не менее, негативные последствия начали ощущаться лишь сейчас. Количество дефолтов по китайским корпоративным облигациям выросло до рекордно высокого уровня и продолжает расти: в период с 2015 по 2017 год их объем составлял в среднем 21 млрд юаней в год, тогда как в 2018 и 2019 годах эта цифра увеличилась до 120 млрд юаней. Главная проблема в том, что возможности страны по стимулированию экономического роста крайне ограничены, а новые объемы кредита уже не приносят прежнего результата из-за возросшего ICOR (Incremental Capital Output Ratio) или, другими словами, чтобы поддерживать рост ВВП на текущих отметках Китаю приходится брать все больше обязательств. Правительство обеспечивало прирост экономики за счет масштабных проектов по строительству промышленных мощностей, железнодорожных путей и прочей инфраструктуры, а также новых городов, которые не используются в полной мере. Это принесло свои плоды в краткосрочной перспективе, однако, теперь приходится искать новые инструменты для поддержания текущей динамики. Судя по всему, поиски продолжаются и по сей день. 

Прогноз от аналитического центра xCritical


Европа продолжит разочаровывать и в 2020 году

Европейские страны завершают 2019 год в худшем состоянии с 2013 года. При этом, каких-либо оснований для ускорения темпов роста ВВП нет: внутренний спрос остается крайне слабым, тогда как частичное завершение торговой войны едва ли принесет долгожданное облегчение из-за нарастающих проблем в самом Китае. 

Согласно свежим данным, промышленное производство в Германии сократилось на 5,3% по сравнению с предыдущим месяцем, что является самым резким падением за последние 10 лет. Вероятнее всего, “дно” еще не было достигнуто и показатель продолжит лететь вниз либо будет держаться на текущих низких уровнях, а значит давление на сектор услуг и занятость в стране будет усиливаться. 

Индекс PMI еврозоны за этот же период практически не изменился – 50,6 пунктов. Сегмент промышленности остается самым слабым звеном и держится на отметке 45,9 пунктов; показатели ниже 50 пунктов свидетельствуют о рецессии. Последние четыре месяца европейская экономика топчется на одном месте, тогда как ВВП региона растет всего на 0,1% каждый квартал. Коммерческие заказы не растут, а новые рабочие места не создаются, так как компании стремятся снизить издержки из-за сокращения объемов международной торговли и неопределенности касательно ее будущего. 

Тем временем, американская экономика продолжит оставаться сильной и даже может ускориться в 2020 году. ФРС снизило процентную ставку три раза в 2019 году: потребуется время, но этот шаг окажет свое положительное воздействие на реальную экономику. Велика вероятность ужесточения ДКП уже в конце следующего года. Кроме того, в отличие от ЕЦБ, у ФРС гораздо больше возможности для дополнительного стимулирования экономики, без необходимости прибегать к экстремальным мерам, вроде негативных ставок. Таким образом, внешняя политика США будет оставаться агрессивной по отношению к другим странам, а если глобальный спад экономики и произойдет, то он почти не затронет США и будет скорее похож на кризис 1990-х, а не 2008 года.

Прогноз от аналитического центра xCritical


Заработать на этой новости


Форекс. Прогноз по евро/доллару (EUR/USD) на сегодня


Курс евро/доллар закрепился ниже уровня 1.1100 и торгуется у отметки 1.1085. До конца недели не ожидается важных макроэкономических новостей, поэтому котировки, вероятно, останутся в текущем интервале.

Доллар США держится у максимума за две недели 97.70 против корзины валют. В конце прошлой недели индекс доллара укрепился на 0.3% после выхода положительных экономических данных из США. С начала года показатель вырос на 1.6%, поскольку рассматривался, как безопасный актив. В дальнейшем многие аналитики рынка предполагают ограниченное укрепление американской валюты.

В банке BNP Paribas ожидают замедления роста экономики США под влиянием падения роста прибыли, неопределенности в торговле и жилищном строительстве из-за снижения доступности покупки домов. Потребительские расходы должны быть более устойчивыми, но могут также замедлиться на фоне менее динамичного рынка труда. Аналитики банка отмечают поддержку со стороны снижения ставок ФРС в 2019 году и ожидают еще два сокращения в первой половине 2020 года. Этот прогноз несколько расходится с рыночным, который с вероятностью в 50% предполагает, что процентная ставка останется неизменной в следующем году. Если Федеральный Резерв продолжит смягчение денежно-кредитной политики, курс доллара снизится значительней, чем при сокращениях в 2019.

В нашем прогнозе предполагаем слабое снижение курса евро/доллар к уровням поддержки 1.1075, 1.1065 и 1.1040.


Заработать на этом прогнозе

Форекс. Прогноз по фунт/доллару (GBP/USD) на сегодня


Курс пары фунт/доллар консолидируется в области уровня 1.2950 после сильного падения цены на прошлой неделе.

После парламентских выборов в Великобритании курс британской валюты упал более, чем на 500 пунктов против доллара США. Слабые экономические данные Великобритании стали главной причиной снижения фунта. Кроме того, рынки излишне оптимистично реагировали на растущие шансы победы консерваторов. Победа на парламентских выборах не означает полного решения проблемы Брекзита. Впереди переговоры Бориса Джонсона по поводу торговой сделки с ЕС, вероятное снижение процентной ставки Банком Англии и медленное восстановление экономики страны.

Тем не менее, аналитики Standard Chartered Bank ожидают укрепления фунта в 2020 году. Риски Брекзита все еще сохраняются на высоком уровне, но в итоге они снизятся во второй половине года. Волатильность британской валюты останется высокой. В конце третьего квартала 2020 года курс пары фунт/доллар по прогнозам будет равен 1.3800, а к концу года вырастет к 1.4000. В последний раз котировки были на этом уровне в апреле 2018 года. Восстановление фунта весьма вероятно, поскольку неопределенность Брекзита неизбежно снизится в 2020 году. Темп укрепления британской валюты будет зависеть от действий Банка Англии, рынка труда и роста национальной экономики.

В нашем прогнозе ожидаем восстановления курса фунт/доллар к уровням сопротивления 1.2960, 1.2980 и 1.3000.


Заработать на этом прогнозе

Форекс. Прогноз курса золота на сегодня


Цена золота неожиданно резко выросла перед рождественскими праздниками и почти коснулась уровня сопротивления 1500 долларов за тройскую унцию.

Укрепление золота стало следствием пробоя сильного уровня сопротивления 1480 долларов. Рост котировок не остановил укрепления доходности десятилетних трежерис на 0.5%, и снижения спроса на безопасные активы из-за улучшения ситуации с пошлинами между США и Китаем.

Основные фондовые индексы США достигли новых рекордных уровней, после того, как президент США Дональд Трамп заявил, что торговое соглашение с Китаем будет вскоре подписано. Кроме этого, Китай подтвердил, что снизит тарифы на целый ряд разных товаров. Данные, вышедшие перед праздниками, показали, что инвестиции бизнеса, вероятно, продолжат блокировать экономический рост в США в четвертом квартале.

Инвесторы по-прежнему ждут отката фондового рынка в 2020 году, поэтому хеджируют позиции с помощью золота, особенно когда актив торгуется с небольшим дисконтом. В результате складывается нетипичная ситуация, когда фондовые рынки двигаются однонаправленно с золотом. Обычно такое движение бывает краткосрочным, поскольку разница в доходности приводит к предпочтению одного из инструментов, в зависимости от рыночной конъюнктуры.

Очевидно, что ближайшим ориентиром для золота станет уровень 1500 долларов за унцию. Краткосрочный тренд по-прежнему направлен вверх, а при пробое важного уровня, котировки получат новый импульс дальнейшего роста и тестирования более высоких пиков.

В нашем прогнозе ожидаем дальнейшего роста цены золота к уровням сопротивления 1500, 1502 и 1505 долларов за тройскую унцию.


Заработать на этом прогнозе

Форекс. Прогноз по нефти (WTI) на сегодня


Нефть WTI торгуется около уровня сопротивления 61.00 долларов, недалеко от недавнего трехмесячного максимума. Активность покупателей нефтяных фьючерсов остается высокой после увеличения ОПЕК квот на сокращение добычи.

Рынки негативно отреагировали на соглашение Кувейта и Саудовской Аравии о возобновлении добычи нефти в нейтральной зоне на границе между двумя государствами, которая была прервана пять лет назад. На тот момент производство сырья в этой зоне составляло около 500 000 баррелей в сутки. Саудовская Аравия заявила, что добыча нефти в нейтральной зоне не окажет влияния на обязательства сторон в рамках сделки ОПЕК. Кроме того, стороны не озвучили конкретный срок восстановления добычи, поэтому реакция рынков была непродолжительной.

Поддержку нефти традиционно в последнее время оказывают переговоры США и Китая. Дональд Трамп заявил, что соглашение между странами уже готово, и уже ведется работа над переводом и оформлением документов. В краткосрочной перспективе рост цен на нефть продолжится, поскольку вероятность резкого падения спроса в 2020 году сократилась. Рынки по-прежнему ждут переизбытка нефти в первой половине следующего года, но в значительно меньшем объеме.

В нашем прогнозе предполагаем дальнейший рост нефти WTI к уровням сопротивления 61.00, 61.20 и 61.45 долларов за баррель.


Заработать на этом прогнозе

Форекс. Прогноз по криптовалютам на сегодня


Цена биткойна снова откатывается после недавнего восстановления. Котировки торгуются около уровня 7 200 долларов. Эфириум снизился к отметке 126 долларов, а XRP – к уровню 19.00 центов. Общая капитализация рынка криптовалют составила 190 миллиардов долларов.

Представитель Государственной администрации по иностранным валютам Китая Лу Лэй заявил, что власти могут разрешить торговлю криптовалютами в рамках реформы индустрии рынка иностранных валют. На данный момент официального подтверждения заявления нет, однако Лэй рассказал, что есть планы по интеграции финтех-решений и блокчейна в индустрию Форекс, а затем, возможно, разрешения торговли криптовалютами на таких площадках. Китай уже некоторое время изучает возможности применения блокчейна и искусственного интеллекта в международном финансировании, при этом основной упор делается на управление рисками. Народный банк Китая разрабатывает собственную цифровую валюту. Вероятно, КНР станет первой страной, где официально будет запущена государственная криптовалюта.

Также вчера появилась информация, что Банк России проводит тестирование цифровых валют, обеспеченных реальными активами. По словам главы российского Центробанка Эльвиры Набиуллиной, к регулятору обращаются компании, желающие выпустить стейблкойны, а банк изучает работу этих токенов. Также Набиуллина подтвердила планы Центробанка по выпуску собственного токена.

В нашем прогнозе ожидаем дальнейшего снижения биткойна к уровням поддержки 7 150, 7 100 и 7 000 долларов. Эфириум может снизиться к отметкам 125, 122 и 120 долларов, а XRP – к уровням 18.75, 18.30 и 18.00 центов.


Заработать на этом прогнозе



Форекс. Новости


В Японии опубликуют данные инвестиций в национальные и иностранные ценные бумаги, объем заказов в строительном секторе и начатые строительства домов. Глава Банка Японии Харухико Курода выступит с речью.

В США выйдет число первичных и повторных заявок на пособия по безработице.


Заработать на этом прогнозе